Verizon Communications Inc.
VZ - NYSE - $48.11 ▲ +%0.17
-
실적 화 21 7월

Verizon가 화요일 저녁에
실적을 발표합니다.

4명의 애널리스트 중간 목표가는 $52[FMP target], 현재 주가는 $48, +8.1% 상승 잠재력. Q1 EPS 5.8% 상회[FMP earnings] 후 주가는 +0.3% 움직였습니다.

↓ 요약 보기
Quick Take - 40초 요약
B+
HOLD Council 2/6 - Moonshot 39

B+ = MoonshotScore 39[MoonshotScore] + Council 2/6[Council]. Form 4: 0건 거래[FMP Form 4].

Q4 컨센서스: 매출 $35.5B[FMP est], EPS $1.28[FMP est]. 5분기 연속 예상치 상회[FMP earnings].

자세한 분석은 아래로 ↓
$1.28 EPS 예상치 지난해 $1.09 - +5% YoY 전년 대비
5 예상치 상회 연속 최근 5분기 연속 예상치 상회

Q1 EPS 5.8% 상회[FMP]했지만 주가는 D+1에 +0.3% 움직였습니다[FMP D+1]. 후드는 Q1 실적 발표 컨퍼런스콜에서 $4.2B CapEx + Q4 순차적 감소를 약속했습니다[Tony Skiadas capex transcript].

관심 목록

이번 분기에 5개의 지표가 눈에 띕니다.

5% Expectation / Guide

Eps Growth Guidance

eps_growth_guidance

VZ는 1분기 실적이 호조를 보여 조정 EPS 성장률 전망치를 5%~6%로 상향 조정했습니다.

"조정 EPS 성장률 전망치를 이전 범위인 4%~5%에서 5%~6%로 상향 조정합니다."

- Daniel Schulman, CEO - Q1 FY26 Earnings Call - 2026년 4월 27일
$750,000 Expectation / Guide

Postpaid Net Adds Guidance

postpaid_net_adds_guidance

VZ는 현재 후불 전화 순증가가 750,000달러에서 100만 달러 범위의 상반기에 있을 것으로 예상합니다.

"또한 현재 후불 전화 순증가가 750,000달러에서 100만 달러 범위의 상반기에 있을 것으로 예상합니다."

- Daniel Schulman, CEO - Q1 FY26 Earnings Call - 2026년 4월 27일
2013 Investor Focus

Postpaid Phone Net Adds

postpaid_phone_net_adds

VZ는 13년 만에 처음으로 1분기에 긍정적인 후불 전화 순증가를 달성했습니다.

"모빌리티에서 2013년 이후 처음으로 1분기에 긍정적인 총 후불 전화 순증가를 달성하게 되어 기쁩니다."

- Anthony Skiadas, CFO - Q1 FY26 Earnings Call - 2026년 4월 27일
$5 billion Investor Focus

Opex Savings Target

opex_savings_target

VZ는 2026년에 50억 달러의 운영 비용 절감 목표를 달성할 수 있을 것입니다.

"결과적으로 2026년에 50억 달러의 운영 비용 절감 목표를 달성할 수 있을 것입니다."

- Daniel Schulman, CEO - Q1 FY26 Earnings Call - 2026년 4월 27일
35% Investor Focus

Cost Reduction

cost_reduction

VZ는 고객 확보 및 유지 비용을 약 35% 절감하여 보다 규율 있고 재정적으로 책임감 있는 성장을 추진하고 있습니다.

"3월 고객 확보 및 유지 비용은 4분기 말에 비해 약 35% 감소했으며 앞으로도 더 낮은 고객 확보 및 유지 비용을 유지할 것으로 예상합니다."

- Daniel Schulman, CEO - Q1 FY26 Earnings Call - 2026년 4월 27일

Stock Expert AI - 방법론

우리의 9가지 요소, 7가지 관점, 그리고 Munger 렌즈는 같은 방향을 가리키고 있을까요?

MoonshotScore 39 / 100

7가지 요소 통합 점수. 현금 소진 기간 강점. 매출 성장 약점.

계산 방법 ->
매출 성장0.0Q1 vs Q2: 성장률 음수 (-%0.2, 수축)
매출총이익률6.0Q1: 높은 마진 (%60.3)
영업 레버리지2.0영업 마진 건강함 (%23.9)
현금 소진 기간8.0FCF 양수이나 소진됨 ($3.8B vs $4.2B CapEx)
R&D 집중도3.0낮은 R&D 투자 (%0.0, 혁신 약함)
가격 모멘텀4.0RSI 54.0 균형, 50일 이동평균 아래
뉴스 심리4.0혼합 (44% BUY)
Council Score 2 / 6 Bullish

6명의 투자자 프레임워크. 2명 강세 (Ray Dalio, Buffett), 1명 약세 (Ken Griffin), 3명 중립 (Jim Simons, Klarman, Munger).

계산 방법 ->
Ray Dalio 거시경제 - 목표 상승 여력 +8.1%
Ken Griffin 자금 흐름 - 50일 이동평균 아래
Jim Simons 퀀트 - RSI 54
Klarman 가치 - 목표 상승 여력 +8.1%
Buffett 품질 - ROE 점수 4/5
Munger 가치 평가 - 목표 상승 여력 +8.1%
Munger's Mindset 기업 특성 & 대차대조표 렌즈
적정 가치

Munger lens çıktısı.

계산 방법 ->
Financial HealthModerate
Margin of SafetyWeak
Interest CoverageAdequate
ROIC vs WACCHealthy
기술적 수준 - 실적 발표 전 위치

주가는 어떤 수준에서 시험받고 있나요?

RSI(14)
54.0 RSI 54.0 균형, 50일 이동평균 아래
MACD
-1.70 가격 50일 이동평균 아래 - 저항 우세
50일 이동평균
$49 주가 1.7% 아래 - 단기 저항
200일 이동평균
$44 주가 9.8% 위 - 장기 지지
거래량 (10일)
-9% 감소 - 낮은 참여도
저항선
$52
애널리스트 중간 목표가 - 돌파 시 업그레이드 트리거
현재가
$48
실적 발표 전 포지션
지지선
$37
무효화 - 이 아래 종가 마감 시 기술적 하락
패턴
범위
$37-$52 밴드 - 실적 발표 후 돌파/하락 트리거

과거 실적

Verizon의 최근 8분기 실적: 5분기 연속 예상치 상회.

BEAT
Q2 FY25
$1.22 vs $1.19 est - +1.1%
BEAT
Q3 FY25
$1.21 vs $1.19 est - -3.1%
BEAT
Q4 FY25
$1.09 vs $1.05 est - +0.2%
BEAT
Q1 FY26
$1.28 vs $1.21 est - +0.3%

Q1 (2026년 4월 27일): EPS $1.28 vs 예상치 $1.21[FMP], 5.8% 상회. D+1 움직임: +0.3%[FMP D+1]. 예상치 상회에도 하락 - 시장은 숫자가 아닌 가이던스에 반응했습니다.

세 가지 시나리오: 어떤 일이 일어날 수 있을까요?

EPS < $1.24 (가이던스 없음)

Q1: EPS $1.28 vs 예상치 $1.21 상회[FMP], 주가 D+1 +0.3%.

OpenAI 의존도

Q1 실적 발표 컨퍼런스콜에서 RPO/백로그 집중도가 공개되지 않았습니다.

CapEx 충격

Q1 CapEx $4.2B[FMP cashflow]. Q1 영업 마진 23.9%[FMP op margin] - Q4에 이 수준은 CapEx 수정 위험에 민감합니다.

프레임워크 - 포지션 규율

데이터 발표 후: 3가지 시나리오, 3가지 창

투자 조언이 아닙니다 - 실적 발표 밤을 위한 구조적 프레임워크. 결정 규율은 당신의 몫입니다.

시나리오 A - 예상치 상회
Q4 EPS > $1.28 + CapEx 규율
임계점: EPS > $1.28[FMP est].
목표: 중간 목표가 $52[FMP target] 돌파; 최고 목표가 $58[FMP] 상한선.
시나리오 B - 예상치 부합
EPS approx $1.28 + CapEx < $4.2B
임계점: EPS approx $1.28[FMP est], Q4 CapEx < $4.2B[FMP].
목표: 현재가 $48[FMP]와 중간 목표가 $52[FMP] 밴드 내에서 통합.
시나리오 C - 예상치 하회
EPS < $1.24 또는 CapEx >= $4.2B
임계점: EPS < $1.24[FMP estx0.97].
목표: 현재가 $48가 200일 이동평균 $44[FMP] 아래로 하락, 거부 지속 시 $37[derived] 지지선 활성화.
규모 조정
실적 변동성 -> 최대 포트폴리오 1-2%. 실적은 도박이 아닌 포지션 관리.
타이밍
IV 크러시는 실적 발표 후 24시간 이내. 프리미엄 하락을 기다리는 것이 옵션을 현물보다 선호하게 만듭니다.
단계별 진입
한 번에 하지 말고 3단계로 나누세요: 초기 반응, 24시간 후, 금요일 마감 후.

시장 전망

4명의 애널리스트는 무엇을 말하고 있나요?

월스트리트 컨센서스
$52
12개월 중간 목표가 (+8.1% 상승 잠재력)
11
BUY
14
HOLD
0
SELL
위험 관리
$37
무효화 수준 - 중요 지지 임계점
$49 - 50일 이동평균 (아래에, -1.7%)
$44 - 200일 이동평균 (위에, +9.8%)
IV 크러시 리스크 (실적 발표 전 부풀어 오른 옵션 프리미엄의 갑작스러운 하락): 실적 발표 전 옵션 프리미엄이 부풀어 올랐습니다.
Verdict - VZ Q4 FY26
B+

5분 만에 읽으셨습니다. 화요일 저녁에 숫자가 나왔을 때 - 무엇을 봐야 할지 아실 겁니다.

데이터는 밤에 나옵니다. 프레임워크는 지금 준비되었습니다.

데이터는 화요일 저녁에 나옵니다. 이 페이지에 구조가 준비되어 있습니다: Q4 EPS 임계점 $1.28[FMP], CapEx 임계점 "$4.2B 미만"[Tony Skiadas]. 두 가지 기준점, 세 가지 시나리오.

비교 Stock Expert AI Pro 월 $24 ($240/년), 세 가지 실적 추적 도구의 총합보다 77% 저렴 ($1,059/년 -> $240/년).

3가지 구독. 1가지 플랫폼.

Seeking Alpha $299/yr - analyst opinions + earnings coverage TipRanks $360/yr - Smart Score (1-10) + analyst consensus + insider trades Trendspider $400/yr - AI pattern detection + automated TA + multi-timeframe alerts

가격은 2026년 4월 기준. 출처: seekingalpha.com/subscriptions - tipranks.com/pricing - trendspider.com/pricing

Stock Expert AI Pro: $24/month ($240/year). Council 7-렌즈 분석 + MoonshotScore 9-요소 + 내부자 추적기 + 기술적 수준 - 단일 플랫폼에서, 모든 주식에 대해.

Pro 14일 무료 체험 VZ dossier ->

교육 도구이며 투자 조언이 아닙니다. 과거 실적은 미래 결과를 보장하지 않습니다.

캘린더

촉매 캘린더 - 90일 전망

2026년 7월 21일EARNINGSQ4 FY26 실적 발표 (장마감 후) + 어닝 콜
2026년 7월 22일PRICE실적 발표 후 첫 거래일 - 200일 이동평균 테스트 + IV 크러시
2026년 9월 4일FILING10-Q 마감 - 세그먼트 분류 + RPO 상세 (SEC 규정: 분기말 + 45일)
~2026년 10월 21일EARNINGSQ1 FY27 (다음 분기, FMP에 아직 스케줄 없음)

데이터 누락: FMP /stable/calendar 피드에 없는 이벤트 - Investor day, analyst day, 제품 출시, 규제 일정. 회사 IR 페이지 스크래핑 또는 수동 일정 등록이 필요.

자주 묻는 질문

VZ 실적 프리뷰는 무엇을 다루나요?

이 VZ(VZ) 실적 프리뷰는 애널리스트 컨센서스, 주요 촉매제, 실적 발표에서 주목할 포인트를 다룹니다.

투자자는 VZ 실적에서 무엇을 주목해야 하나요?

컨센서스 EPS, 매출 가이던스, 부문별 성장률, 경영진 코멘트의 톤 — 출처가 포함된 전체 분석은 이 페이지에 있습니다.