15 analistin medyan hedefi $558[FMP target], hisse $424, +%31.6 yukarı potansiyel. Q4 +%-1.6 EPS beat[FMP earnings] sonrasında hisse +%5.7 hareket etti.
B+ = MoonshotScore 66[9 pillar formül] + Council 4/6[6 lens kuralı]. Form 4: 0 işlem[FMP Form 4].
Q4 konsensüs: gelir $3.0B[FMP est], EPS $4.23[FMP est]. 0 çeyrek üst üste beat[FMP earnings].
Q4 EPS +%-1.6 beat[FMP] ama hisse +%5.7 D+1[FMP D+1]. Charles Wagner Q4 earnings call'da $149.4M CapEx + Q4 sequential düşüş sözü verdi[Charles Wagner capex transcript].
İzleme Listesi
Effective Tax Rate Guidance
effective_tax_rate_guidance
Vertex, 2026 için non-GAAP efektif vergi oranının %19,5 ila %20,5 aralığında olmasını bekliyor.
"2025'te yaşadığımız tek seferlik vergi avantajlarının tekrarını beklemediğimiz için, 2026 için non-GAAP efektif vergi oranımızın %19,5 ila %20,5 aralığında olmasını bekliyoruz."
— Charles Wagner, Chief Operating Officer and Chief Financial Officer · Q4 FY25 Earnings Call · 12 Şubat 2026
2026 Revenue Growth
2026_revenue_growth
Vertex, 2026'da %8 ila %9 arasında bir gelir artışı bekliyor.
"2026 yılının tamamı için toplam şirket gelirinin 12,95 milyar ila 13,1 milyar dolar aralığında olmasını ve bu da önceki yıla göre %8 ila %9'luk bir büyümeyi temsil etmesini bekliyoruz."
— Charles Wagner, Chief Operating Officer and Chief Financial Officer · Q4 FY25 Earnings Call · 12 Şubat 2026
Operating Expense Guidance
operating_expense_guidance
Vertex, 2026 için non-GAAP işletme giderlerinin 5,65 milyar ila 5,75 milyar dolar aralığında olmasını bekliyor.
"Ek olarak, geç aşama klinik boru hattımıza ve yeni lansmanları ve gelir çeşitlendirmesini desteklemek için ticari inşaatlara, özellikle akut ağrıda JOURNAVX ve böbrek için yatırım yapmaya devam ederken, birleşik non-GAAP işletme giderlerinin 5,65 milyar ila 5,75 milyar dolar aralığında olmasını bekliyoruz."
— Charles Wagner, Chief Operating Officer and Chief Financial Officer · Q4 FY25 Earnings Call · 12 Şubat 2026
Non CF Revenue Contribution
non_CF_revenue_contribution
Vertex, 2026'da CF dışı ürünlerden 500 milyon dolar veya daha fazla gelir bekliyor.
"Bu görünüm, CF franchise'ımızdan sürekli olarak sağlam bir performans ve CASGEVY için daha yüksek hasta infüzyon hacimleri ve JOURNAVX reçetelerinin artması dahil olmak üzere CF dışı ürünlerden 500 milyon dolar veya daha fazla gelir katkısı öngörmektedir."
— Charles Wagner, Chief Operating Officer and Chief Financial Officer · Q4 FY25 Earnings Call · 12 Şubat 2026
Journavx Prescription Growth
journavx_prescription_growth
Vertex, JOURNAVX reçetelerinin 2026'da 2025'e kıyasla üç katına çıkmasını bekliyor.
"2026'da, 2025'te yazılan yaklaşık 550.000'e kıyasla JOURNAVX reçete sayısını üç katından fazla artırmayı bekliyoruz."
— Duncan J. McKechnie, Chief Commercial Officer · Q4 FY25 Earnings Call · 12 Şubat 2026
Stock Expert AI · Metodoloji
9-faktör metodoloji. Revenue Growth ve Gross Margin güçlü. R&D Intensity zayıf.
Nasıl hesaplanıyor? →6 yatırımcı çerçevesi. 4 bullish (Ray Dalio, Klarman, Buffett, Munger), 1 bearish (Ken Griffin), 1 neutral (Jim Simons).
Nasıl hesaplanıyor? →Kaliteli iş, indirimli fiyat.
Nasıl hesaplanıyor? →Geçmiş Performans
Q4 (12 Şubat 2026): EPS $5.03 vs $5.11 est[FMP], +%-1.6 beat. D+1 hareketi: +%5.7[FMP D+1]. Beat'e rağmen düşüş — piyasa rehbere tepki verdi, rakam değil.
Q4: EPS $5.03 vs $5.11 beat[FMP], hisse +%5.7 D+1[FMP].
Q4 earnings call'da RPO/backlog konsantrasyonu açıklanmadı.
Q4 CapEx $149.4M[FMP cashflow]. Q4 op margin %40.3[FMP op margin] — Q4'da bu seviye CapEx revize riskine duyarlı.
Tavsiye değil — bilanço gecesi için yapısal çerçeve. Karar disipliniyle senin.
Piyasa Görünümü
5 dakikada okudun. Pazartesi akşamı sayılar geldiğinde — neye baktığını biliyorsun.
Veri gece gelir. Çerçeve şimdi hazır.
Veri Pazartesi akşamı gelir. Yapı bu sayfada hazır: Q4 EPS eşiği $4.23[FMP], CapEx eşiği "$149.4M altı"[Charles Wagner]. İki çıpa, üç senaryo.
Karşılaştırma Stock Expert AI Pro $24/ay ($240/yıl), üç bilanço-takip aracının toplamından %77 ucuz ($1.059/yıl → $240/yıl).
Seeking Alpha $299/yr — analyst opinions + earnings coverage TipRanks $360/yr — Smart Score (1-10) + analyst consensus + insider trades Trendspider $400/yr — AI pattern detection + automated TA + multi-timeframe alerts
Fiyatlar Nisan 2026 itibarıyla. Kaynaklar: seekingalpha.com/subscriptions · tipranks.com/pricing · trendspider.com/pricing
Stock Expert AI Pro: $24/ay ($240/yıl). Council 7-lens analiz + MoonshotScore 9-faktör + Insider tracker + Teknik seviyeler — tek platformda, her hisse için.
Eğitim aracıdır, yatırım tavsiyesi değildir. Geçmiş performans gelecek sonuçları garanti etmez.
Takvim
VERİ BOŞLUĞU: FMP /stable/calendar feed'inde olmayan event'ler — Investor day, analyst day, ürün lansmanları, regülatif tarihler. Bunlar şirketin IR sayfası scrape'i veya manuel takvim ekleme gerektirir.
Bu VRTX (VRTX) bilanço önizlemesi analist konsensüsünü, kritik katalizörleri ve telekonferansta izlenmesi gerekenleri kapsar.
Konsensüs hisse başı kâr, gelir beklentisi, segment büyüme oranları ve yönetim yorumlarının tonu — kaynaklı tam döküm bu sayfadadır.