LTAX ETF — 保有銘柄と分析

ノムラ・タックス・フリーUSA ETF（LTAX）は、連邦所得税が免除される所得の提供に焦点を当てたアクティブ運用型ETFです。これは、州政府および地方政府が発行する地方債に主に投資することで実現します。これらの地方債は、病院、学校、インフラなどのさまざまな公共プロジェクトに資金を提供します。LTAXの投資戦略には、ドル加重平均の実効満期を5年から30年の間で維持することが含まれます。ファンドは、ポートフォリオの最大20%を高利回り債券に割り当てることができます。2026-03-15の時点で、LTAXのAUMは0.01億ドル、NAVは25.04ドルです。

ノムラ・タックス・フリーUSA ETF（LTAX）の経費率は0.39%です。これは、ファンドに投資された10,000ドルごとに、39ドルがファンドの運営費をカバーするために使用されることを意味します。アクティブ運用型地方債ETFの特定のカテゴリー平均は利用できませんが、経費率はファンドのアクティブ運用戦略とアウトパフォームの可能性を考慮して検討する必要があります。投資家は、コストとアクティブ運用の潜在的な利点を比較検討する必要があります。

アクティブ運用型ファンドとして、LTAXの保有銘柄は変更される可能性があります。このファンドは主に地方債に投資しているため、トップ保有銘柄はさまざまな州政府および地方政府が発行する地方債で構成されます。特定のトップ保有銘柄は、提供されたデータでは利用できません。ただし、ファンドの説明には、前払い繰上償還債、収益債、一般担保付債など、さまざまな種類の地方債に投資する可能性があることが示されています。投資家は、ファンドのウェブサイトで最新の保有銘柄リストを見つけることができます。

LTAXが長期投資に適しているかどうかは、個々の投資家の目標とリスク許容度によって異なります。LTAXは、非課税所得の可能性を提供し、これはより高い税率区分に属する投資家にとって魅力的です。ファンドのアクティブ運用と地方債への注力は、分散化と潜在的に安定したリターンを提供する可能性があります。ただし、投資家は、ファンドの0.39%の経費率、0.01億ドルの比較的少額のAUM、および金利リスクや信用リスクなどの地方債に関連するリスクを考慮する必要があります。過去のパフォーマンスは将来の結果を保証するものではありません。

LTAXは、アクティブな運用と地方債からの非課税所得への注力によって差別化を図っています。同様のETFに関する特定のデータは利用できませんが、LTAXの0.39%の経費率は、他のアクティブおよびパッシブ運用型地方債ETFと比較する必要があります。ファンドの0.01億ドルのAUMは比較的小さく、流動性と取引コストに影響を与える可能性があります。投資家は、LTAXの投資戦略、経費率、およびパフォーマンスを他の地方債ETFと比較して、ポートフォリオに最適なものを判断する必要があります。

提供されたデータによると、ノムラ・タックス・フリーUSA ETF（LTAX）の2026-03-15時点の配当利回りは0.00%です。これは、ファンドが現在配当の形で所得を分配していないことを示しています。ただし、地方債に焦点を当てたファンドとして、LTAXの主な目的は非課税所得を生み出すことであり、これは後日分配される可能性があります。投資家は、配当分配に関する最新情報について、ファンドの目論見書またはウェブサイトを参照する必要があります。