FNB GUMI — Actifs et analyse

du capital relativement faible. Lancé en 2024, GUMI a un petit actif sous gestion de 0,03 milliard de dollars et un ratio de frais de 0,16 %.

Goldman Sachs Ultra Short Municipal Income ETF (GUMI) FNB — Prix, avoirs et analyse

Le Goldman Sachs Ultra Short Municipal Income ETF (GUMI) est un FNB à revenu fixe géré par Goldman Sachs, qui vise un niveau élevé de revenu courant exonéré de l'impôt fédéral régulier sur le revenu, tout en maintenant une volatilité du capital relativement faible. Lancé en 2024, GUMI a un petit actif sous gestion de 0,03 milliard de dollars et un ratio de frais de 0,16 %. La stratégie du fonds est axée sur les titres municipaux, son allocation actuelle étant entièrement en espèces et autres avoirs, ce qui le distingue des FNB à revenu fixe plus larges.

Vue d'ensemble de l'ETF

Le Goldman Sachs Ultra Short Municipal Income ETF (le « Fonds ») vise un niveau élevé de revenu courant, compatible avec une volatilité relativement faible du capital, qui est exonéré de l'impôt fédéral régulier sur le revenu.

GUMI vise à fournir aux investisseurs un revenu exonéré d'impôt en investissant dans des titres municipaux à très court terme. L'objectif principal du fonds est de fournir un niveau élevé de revenu courant tout en minimisant la volatilité du capital. Au 2026-03-15, la répartition sectorielle du fonds est de 100 % en espèces et autres avoirs, ce qui témoigne d'une approche très prudente. Cette concentration sur les positions de trésorerie permet au fonds de maintenir sa liquidité et de minimiser le risque de crédit associé aux obligations municipales à plus long terme. La stratégie du FNB peut plaire aux investisseurs à la recherche d'un flux de revenu stable et fiscalement avantageux avec une exposition minimale aux fluctuations du marché. Toutefois, la répartition actuelle signifie que les investisseurs ne sont pas exposés aux avantages typiques des obligations municipales. Les avoirs du fonds sont constitués de 159 actifs différents. Le fonds est relativement nouveau, ayant été créé en juillet 2024.

Mesures de Risque

Le profil de risque de GUMI est façonné par son orientation à très court terme et sa répartition actuelle. Le bêta du fonds de 0,00 indique une très faible volatilité par rapport au marché dans son ensemble. Toutefois, la concentration de 100 % de ses actifs en espèces et autres avoirs introduit un risque de concentration, car le rendement du fonds dépend entièrement de la gestion de ces actifs. Le ratio de frais de 0,16 % peut créer un léger frein au rendement, en particulier dans un environnement à faible rendement. Les investisseurs doivent être conscients que, bien que le fonds vise une faible volatilité, ses rendements peuvent être limités par son approche d'investissement prudente. Le rendement passé ne garantit pas les résultats futurs.

Ratio de Frais

0.16%

Comment le fonds est-il réparti ?

Secteur	Pondération
Encaisse et autres	100,0 %

Pays	Pondération
Autre	100,0 %

Rendement du Dividende

0.00%

JPMorgan International Bond Opportunities ETF (JPIB) — ratio de frais de 0,50 %
Invesco Taxable Municipal Bond ETF (BAB) — ratio de frais de 0,28 %
IDX Dynamic Fixed Income ETF (DYFI) — ratio de frais de 1,12 %
Brookstone Intermediate Bond ETF (BAMB) — ratio de frais de 1,04 %
NEOS Enhanced Income Credit Select ETF (HYBI) — ratio de frais de 0,68 %
Franklin U.S. Core Bond ETF (FLCB) — ratio de frais de 0,15 %
Bluemonte Long Term Bond ETF (BLTD) — ratio de frais de 0,23 %
VictoryShares WestEnd Economic Cycle Bond ETF (BMDL) — ratio de frais de 0,56 %

Goldman Sachs Innovate Equity ETF (GINN) (Actions) — ratio de frais de 0,50 %
Goldman Sachs Future Real Estate and Infrastructure Equity ETF (GREI) (Actions) — ratio de frais de 0,75 %
Goldman Sachs ActiveBeta Emerging Markets Equity ETF (GEM) (Actions) — ratio de frais de 0,59 %
Goldman Sachs Future Planet Equity ETF (GSFP) (Actions) — ratio de frais de 0,75 %
Goldman Sachs Future Consumer Equity ETF (GBUY) (Actions) — ratio de frais de 0,75 %
Goldman Sachs Bloomberg Clean Energy Equity ETF (GCLN) (Actions) — ratio de frais de 0,45 %

Mesures de Risque

Bêta: 0.00

Questions & Réponses

Qu'est-ce que GUMI et que suit-il?

GUMI, le Goldman Sachs Ultra Short Municipal Income ETF, est conçu pour fournir un niveau élevé de revenu courant qui est exonéré de l'impôt fédéral régulier sur le revenu, tout en maintenant une volatilité relativement faible du capital.

Il y parvient en investissant dans un portefeuille de titres municipaux à très court terme.

Quel est le ratio de frais de GUMI?

Le ratio de frais de GUMI est de 0,16 %. Cela signifie que pour chaque tranche de 10 000 $ investie dans le fonds, 16 $ sont utilisés pour couvrir les frais d'exploitation du fonds.

Quels sont les principaux avoirs de GUMI?

Au 2026-03-15, le portefeuille de GUMI est réparti à 100 % en espèces et autres avoirs. Cela signifie que le fonds ne détient actuellement pas d'obligations municipales spécifiques.

La stratégie du fonds peut consister à détenir des équivalents de trésorerie pour maintenir la liquidité et minimiser les risques. Les investisseurs doivent examiner périodiquement les avoirs du fonds pour comprendre sa stratégie d'investissement actuelle.

GUMI est-il un bon investissement à long terme?

La question de savoir si GUMI est un investissement à long terme approprié dépend des objectifs financiers et de la tolérance au risque de chaque investisseur.

L'objectif du fonds est de fournir un revenu exonéré d'impôt avec une faible volatilité du capital, ce qui peut plaire aux investisseurs prudents à la recherche de stabilité.

Comment GUMI se compare-t-il à des FNB similaires?

GUMI se différencie par son orientation sur les titres municipaux à très court terme et son objectif de fournir un revenu exonéré d'impôt.

Toutefois, sa répartition actuelle en espèces et autres avoirs le distingue des autres FNB d'obligations municipales qui investissent directement dans des obligations municipales. Le ratio de frais de GUMI, qui est de 0,16 %, est concurrentiel.

GUMI verse-t-il des dividendes?

Au 2026-03-15, le rendement en dividendes de GUMI est de 0,00 %. Cela indique que le fonds ne distribue actuellement pas de revenu aux actionnaires.

L'absence de versements de dividendes peut être attribuée à la répartition actuelle du fonds en espèces et autres avoirs, qui peuvent ne pas générer de revenus importants.