MFLX ETF – Bestände & Analyse

Der First Trust Flexible Municipal High Income ETF (der „Fonds“) (ehemals First Trust Municipal CEF Income Opportunity ETF) ist bestrebt, laufende Erträge zu erzielen. 0,75 % Kostenquote, 18 Mio. USD verwaltetes Vermögen, 72 Bestände, Auflage 2016.

First Trust Flexible Municipal High Income ETF (MFLX) ETF – Preis, Bestände & Analyse

ETF-Übersicht

Unter normalen Marktbedingungen versucht der Fonds, sein Anlageziel zu erreichen, indem er mindestens 80 % seines Nettovermögens (zuzüglich etwaiger Anlagekredite) in kommunale Schuldtitel investiert, die Zinsen zahlen, die von den regulären Bundeseinkommensteuern befreit sind. Kommunale Schuldtitel werden im Allgemeinen von oder im Namen von Staaten, Territorien oder Besitzungen der Vereinigten Staaten und dem District of Columbia sowie deren politischen Untergliederungen, Behörden, Ämtern und anderen Einrichtungen ausgegeben. Der Fonds kann in eine Reihe von kommunalen Wertpapieren investieren, einschließlich, aber nicht beschränkt auf kommunale Leasingverpflichtungen (und Beteiligungsscheine an solchen Verpflichtungen), kommunale allgemeine Schuldverschreibungen, kommunale Erlösobligationen, kommunale Schuldverschreibungen, kommunale Zahlungsmitteläquivalente, Anleihen für private Aktivitäten (einschließlich, aber nicht beschränkt auf Industrieentwicklungsobligationen) sowie vorab finanzierte und bis zur Fälligkeit hinterlegte Anleihen.

Der First Trust Flexible Municipal High Income ETF (der „Fonds“) (ehemals First Trust Municipal CEF Income Opportunity ETF) ist bestrebt, laufende Erträge zu erzielen. Unter normalen Marktbedingungen versucht der Fonds, sein Anlageziel zu erreichen, indem er mindestens 80 % seines Nettovermögens (zuzüglich etwaiger Anlagekredite) in kommunale Schuldtitel investiert, die Zinsen zahlen, die von den regulären Bundeseinkommensteuern befreit sind. Kommunale Schuldtitel werden im Allgemeinen von oder im Namen von Staaten, Territorien oder Besitzungen der Vereinigten Staaten und dem District of Columbia sowie deren politischen Untergliederungen, Behörden, Ämtern und anderen Einrichtungen ausgegeben. First Trust Flexible Municipal High Income ETF bietet Zugang zum Markt für Kommunalanleihen. Das Portfolio ist mit 72 Positionen moderat konzentriert. Es ist stark auf Cash & Others (82,9 %) ausgerichtet, was eine sektorenorientierte Strategie widerspiegelt.

Risikokennzahlen

Der Fonds hält 72 Positionen, was ein moderates Maß an Diversifizierung bietet. Die hohe Allokation in Cash & Others (82,9 %) bedeutet, dass sich branchenspezifische Abschwünge überproportional auf die Performance auswirken könnten. Die Kostenquote von 0,75 % ist überdurchschnittlich hoch und wird die Nettorenditen im Laufe der Zeit schmälern. Mit einem Vermögen von 18 Mio. USD kann der Fonds mit Liquiditätsengpässen und größeren Geld-Brief-Spannen konfrontiert sein.

Kostenquote

0. 75%

Wie ist der Fonds allokiert?

Sektor	Gewichtung
Barmittel und Sonstige	82.9%
Finanzdienstleistungen	17.1%

Land	Gewichtung
Sonstige	93.1%
Vereinigte Staaten	6.9%

Dividendenrendite

0. 00%

JPMorgan Sustainable Municipal Income ETF (JMSI) – 0.18% Kostenquote

First Trust Developed Markets ex-US AlphaDEX Fund (FDT) (International Equity) – 0.80% Kostenquote
First Trust RiverFront Dynamic Emerging Markets ETF (RFEM) (International Equity) – 0.99% Kostenquote
FT Vest Laddered Buffer ETF (BUFR) (Multi-Asset) – 0.95% Kostenquote
First Trust Emerging Markets Small Cap AlphaDEX Fund (FEMS) (International Equity) – 0.80% Kostenquote
First Trust Europe AlphaDEX Fund (FEP) (International Equity) – 0.80% Kostenquote
First Trust Flexible Municipal High Income ETF (MCEF) (Equity) – 0.66% Kostenquote

Risikokennzahlen

Beta: 1. 10

Fragen & Antworten

Was ist First Trust Flexible Municipal High Income ETF (MFLX)?

Mit einem verwalteten Vermögen von 18 Mio. USD gehört er zu den Fonds seiner Kategorie.

Wie hoch ist die Kostenquote für MFLX?

First Trust Flexible Municipal High Income ETF hat eine Kostenquote von 0,75 %, was für Kommunalanleihen-ETFs als überdurchschnittlich hoch gilt. Das bedeutet, dass bei jeder Investition von 10.000 USD jährliche Gebühren von etwa 75 USD anfallen würden.

Niedrigere Kostenquoten führen im Allgemeinen zu besseren langfristigen Renditen, alles andere ist gleich.

In welche Sektoren investiert MFLX?

First Trust Flexible Municipal High Income ETF investiert in 2 Sektoren. Die größten Sektorengewichtungen sind Cash & Others (82,9 %), Financial Services (17,1 %). Der Fonds ist stark in Cash & Others konzentriert.

Seit wann gibt es MFLX?

First Trust Flexible Municipal High Income ETF wurde 2016 aufgelegt und ist damit 10 Jahre alt. Mit mehr als einem Jahrzehnt Geschichte hat er verschiedene Marktbedingungen gemeistert. Er wird von First Trust verwaltet.

Wie hoch ist der aktuelle NAV von MFLX?

First Trust Flexible Municipal High Income ETF hat einen Nettoinventarwert (NAV) von etwa 17,11 USD pro Aktie. Der NAV stellt den Wert der zugrunde liegenden Vermögenswerte des Fonds abzüglich der Verbindlichkeiten pro Aktie dar.

Der Marktpreis kann aufgrund der Angebots- und Nachfragedynamik während der Handelszeiten geringfügig vom NAV abweichen.