12명의 애널리스트 중간 목표가는 $300[FMP target], 현재 주가는 $361, -16.8% 상승 잠재력. Q4 EPS 15.9% 상회[FMP earnings] 후 주가는 -17.3% 움직였습니다.
B = MoonshotScore 59[MoonshotScore] + Council 1/6[Council]. Form 4: 0건 거래[FMP Form 4].
Q4 컨센서스: 매출 $9.9B[FMP est], EPS $1.30[FMP est]. 5분기 연속 예상치 상회[FMP earnings].
Q4 EPS 15.9% 상회[FMP]했지만 주가는 D+1에 -17.3% 움직였습니다[FMP D+1]. 후드는 Q4 실적 발표 컨퍼런스콜에서 $222.0M CapEx + Q4 순차적 감소를 약속했습니다[Jean Hu capex transcript].
관심 목록
Data Center Growth
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AMD는 EPYC 및 Instinct 로드맵의 강점을 바탕으로 향후 3~5년 동안 데이터 센터 부문 매출을 연간 60% 이상 성장시키는 것을 목표로 합니다.
"EPYC 및 Instinct 로드맵의 강점을 바탕으로 향후 3~5년 동안 데이터 센터 부문 매출을 연간 60% 이상 성장시키고 2027년에는 AI 사업을 연간 수십억 달러의 매출로 확장할 수 있는 좋은 위치에 있습니다."
- Lisa Su, CEO - Q4 FY25 Earnings Call - 2026년 2월 3일
Q1 2026 Guidance
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AMD는 2026년 1분기 매출이 약 98억 달러가 될 것으로 예상하며, 여기에는 중국에 대한 MI308 판매액 약 1억 달러가 포함됩니다.
"매출은 약 98억 달러에 플러스마이너스 3억 달러가 될 것으로 예상되며, 여기에는 중국에 대한 MI308 판매액 약 1억 달러가 포함됩니다."
- Jean Hu, CFO - Q4 FY25 Earnings Call - 2026년 2월 3일
Fy2025 Performance
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AMD는 2025년에 34% 증가한 346억 달러의 기록적인 매출과 주당 4.17달러의 기록적인 수익을 달성했습니다.
"Advanced Micro Devices, Inc.는 2025년에 매우 훌륭한 실적을 거두었습니다. 데이터 센터 부문에서 32%, 클라이언트 및 게임 부문에서 51% 성장하여 전년 대비 34% 증가한 346억 달러의 기록적인 매출을 달성했습니다. 총 마진은 52%였습니다. 또한 장기적인 성장을 지원하기 위해 AI 및 데이터 센터에 적극적으로 투자하면서 주당 4.17달러의 기록적인 수익을 달성했습니다(전년 대비 26% 증가)."
- Jean Hu, CFO - Q4 FY25 Earnings Call - 2026년 2월 3일
Embedded Design Wins
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AMD는 자일링스 인수 이후 500억 달러 이상의 임베디드 디자인 수주를 확보했으며, 2025년에는 170억 달러의 새로운 디자인 수주를 확보하여 전년 대비 약 20% 증가했습니다.
"자일링스를 인수한 이후 500억 달러 이상의 임베디드 디자인 수주를 확보했으며, 2025년에는 170억 달러의 디자인 수주를 확보하여 전년 대비 약 20% 증가했습니다."
- Lisa Su, CEO - Q4 FY25 Earnings Call - 2026년 2월 3일
Instinct Adoption
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상위 10개 AI 회사 중 8곳이 Instinct GPU를 사용하여 생산 워크로드를 처리합니다.
"현재 상위 10개 AI 회사 중 8곳이 증가하는 다양한 사용 사례에서 생산 워크로드를 처리하기 위해 Instinct를 사용합니다."
- Lisa Su, CEO - Q4 FY25 Earnings Call - 2026년 2월 3일
Semi Custom Decline
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AMD는 콘솔 주기의 7년 차에 접어들면서 2026년에 세미 커스텀 SoC 연간 수익이 상당한 두 자릿수 비율로 감소할 것으로 예상합니다.
"2026년에는 매우 강력한 콘솔 주기의 7년 차에 접어들면서 세미 커스텀 SoC 연간 수익이 상당한 두 자릿수 비율로 감소할 것으로 예상합니다."
- Lisa Su, CEO - Q4 FY25 Earnings Call - 2026년 2월 3일
Stock Expert AI - 방법론
7가지 요소 통합 점수. 매출 성장, 현금 소진 기간 강점. 영업 레버리지 약점.
계산 방법 ->6명의 투자자 프레임워크. 1명 강세 (Ken Griffin), 3명 약세 (Jim Simons, Klarman, Munger), 2명 중립 (Ray Dalio, Buffett).
계산 방법 ->Munger lens çıktısı.
계산 방법 ->과거 실적
Q4 (2026년 2월 3일): EPS $1.53 vs 예상치 $1.32[FMP], 15.9% 상회. D+1 움직임: -17.3%[FMP D+1]. 예상치 상회에도 하락 - 시장은 숫자가 아닌 가이던스에 반응했습니다.
Q4: EPS $1.53 vs 예상치 $1.32 상회[FMP], 주가 D+1 -17.3%.
Q4 실적 발표 컨퍼런스콜에서 RPO/백로그 집중도가 공개되지 않았습니다.
Q4 CapEx $222.0M[FMP cashflow]. Q4 영업 마진 17.1%[FMP op margin] - Q4에 이 수준은 CapEx 수정 위험에 민감합니다.
투자 조언이 아닙니다 - 실적 발표 밤을 위한 구조적 프레임워크. 결정 규율은 당신의 몫입니다.
시장 전망
5분 만에 읽으셨습니다. 화요일 저녁에 숫자가 나왔을 때 - 무엇을 봐야 할지 아실 겁니다.
데이터는 밤에 나옵니다. 프레임워크는 지금 준비되었습니다.
데이터는 화요일 저녁에 나옵니다. 이 페이지에 구조가 준비되어 있습니다: Q4 EPS 임계점 $1.30[FMP], CapEx 임계점 "$222.0M 미만"[Jean Hu]. 두 가지 기준점, 세 가지 시나리오.
비교 Stock Expert AI Pro 월 $24 ($240/년), 세 가지 실적 추적 도구의 총합보다 77% 저렴 ($1,059/년 -> $240/년).
Seeking Alpha $299/yr - analyst opinions + earnings coverage TipRanks $360/yr - Smart Score (1-10) + analyst consensus + insider trades Trendspider $400/yr - AI pattern detection + automated TA + multi-timeframe alerts
가격은 2026년 4월 기준. 출처: seekingalpha.com/subscriptions - tipranks.com/pricing - trendspider.com/pricing
Stock Expert AI Pro: $24/month ($240/year). Council 7-렌즈 분석 + MoonshotScore 9-요소 + 내부자 추적기 + 기술적 수준 - 단일 플랫폼에서, 모든 주식에 대해.
교육 도구이며 투자 조언이 아닙니다. 과거 실적은 미래 결과를 보장하지 않습니다.
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이 AMD(AMD) 실적 프리뷰는 애널리스트 컨센서스, 주요 촉매제, 실적 발표에서 주목할 포인트를 다룹니다.
컨센서스 EPS, 매출 가이던스, 부문별 성장률, 경영진 코멘트의 톤 — 출처가 포함된 전체 분석은 이 페이지에 있습니다.