Stock Expert AI

İçerik AI editoryal motoru tarafından oluşturulmuştur. Editoryal denetim: Sedat ANAK.

Mastercard Incorporated
MA · NYSE · $495.46 ▼ -%1.48
·
Bilanço Per 30 Temmuz
Not: bu önizleme 2026-07-30 bilanço açıklamasından önce yayınlandı. Sonuçlar açıklandı — güncel verilerle doğrulayın.

Mastercard, Perşembe akşamı
kasayı açıyor.

9 analistin medyan hedefi $658[FMP target], hisse $495, +%32.7 yukarı potansiyel. Q1 +%4.3 EPS beat[FMP earnings] sonrasında hisse -%1.5 hareket etti.

↓ özet aşağıda
Quick Take · 40 saniyede
B
BUY Council 4/6 · Moonshot 60

B = MoonshotScore 60[9 pillar formül] + Council 4/6[6 lens kuralı]. Consumer Payments rehber indirimi %12 → %10-10[Sachin Mehra Q-prev transcript] ve mevcut Form 4 sinyali (0 işlem)[FMP Form 4] A- vermeyi engelledi.

Kısa Cevap

Mastercard Incorporated (MA) Q4 konsensüs: gelir $9.1B[FMP est], EPS $4.80[FMP est]. Sachin Mehra Q1 earnings call'da Consumer Payments rehberini %10-10'e indirdi (önceki %12)[Sachin Mehra Q-prev transcript]. 8 çeyrek üst üste beat[FMP earnings].

Detaylı analiz aşağıda ↓
$4.80 EPS Beklentisi Geçen yıl $4.76 · +%16 YoY YoY
10% Consumer Payments Rehberi Önceki çeyrek %12'du
8 Beat Serisi Son 8 çeyrekte beklenti üst üste aşıldı

Q1 EPS +%4.3 beat[FMP] ama hisse -%1.5 D+1[FMP D+1].

İzleme Listesi

Bu çeyrekte 4 metrik öne çıkıyor.

12% Yatırımcı odakları

Q1 Net Revenue Net Income Growth

q1_net_revenue_net_income_growth

Mastercard, ilk çeyrekte %12 net gelir ve %15 net kar büyümesiyle güçlü bir performans sergileyerek makro belirsizliklere rağmen sağlam iş temellerini gösterdi.

"Net gelir büyümesi ilk çeyrekte yıllık bazda, GAAP dışı kurdan arındırılmış olarak %12, net kar ise %15 arttı."

— Michael Miebach, CEO · Q1 FY26 Earnings Call · 30 Nisan 2026
18% Yatırımcı odakları

Value Added Services Growth

value_added_services_growth

Katma Değerli Hizmetler ve Çözümler net geliri, güvenlik çözümleri, dijital ve kimlik doğrulama, iş ve pazar içgörüleri alanlarındaki güçlü talep sayesinde %18 artarak temel ödemelerin ötesinde çeşitlenmeyi vurguladı.

"Katma Değerli Hizmetler ve Çözümler net geliri %18 arttı, bu öncelikle temel sürücülerimizdeki büyüme, güvenlik çözümleri, dijital ve kimlik doğrulama, iş ve pazar içgörüleri ile tüketici edinimi ve etkileşimi ve fiyatlandırma genelindeki güçlü talepten kaynaklandı."

— Sachin Mehra, CFO · Q1 FY26 Earnings Call · 30 Nisan 2026
low double digits Beklenti / rehber

Q2 Net Revenue Guidance

q2_net_revenue_guidance

Mastercard, 2026'nın ikinci çeyreği için yıllık bazda net gelir büyümesinin, jeopolitik çatışmanın önemli bir faktör olması nedeniyle, düşük çift haneli aralığın alt ucunda olmasını bekliyor.

"2026'nın ikinci çeyreğine ilişkin beklentilerimize göre, yıllık bazda net gelir büyümesinin, inorganik faaliyetler hariç, kurdan arındırılmış bazda düşük çift haneli aralığın alt ucunda olması bekleniyor."

— Sachin Mehra, CFO · Q1 FY26 Earnings Call · 30 Nisan 2026
13% Yatırımcı odakları

Cross Border Volume Geopolitical Impact

cross_border_volume_geopolitical_impact

Sınır ötesi hacim küresel olarak %13 büyüdü, ancak Orta Doğu'daki çatışma Mart ayında sınır ötesi seyahatleri etkilemeye başladı ve 2. çeyrek için bir olumsuzluk yarattı.

"Genel olarak, çeyrek için küresel sınır ötesi hacim %13 arttı, bu hem seyahat hem de seyahat dışı sınır ötesi harcamalardaki sürekli büyümeyi yansıtıyor. Bekleneceği üzere, Mart ayından itibaren Orta Doğu'daki çatışmanın sınır ötesi seyahatler üzerinde bazı etkilerini görmeye başladık."

— Sachin Mehra, CFO · Q1 FY26 Earnings Call · 30 Nisan 2026

Stock Expert AI · Metodoloji

Bizim 9 faktörümüz, 7 perspektifimiz ve Munger lens'imiz aynı yöne mi bakıyor?

MoonshotScore 60 / 100

9-faktör metodoloji. Gross Margin ve Cash Runway güçlü. Revenue Growth zayıf.

Nasıl hesaplanıyor? →
Revenue Growth2.0Q1 vs Q2: ılımlı büyüme (+%3.3)
Gross Margin8.0Q1: çok yüksek marj (%75.7, software/cloud kıvamı)
Operating Leverage6.0op marj çok güçlü (%58.4, scale leverage)
Cash Runway10.0FCF çok güçlü ($2.8B, CapEx'in 18.5× üstü)
R&D Intensity3.0düşük R&D yatırımı (%0.0, inovasyon zayıf)
Price Momentum4.0RSI 43.1 momentum zayıf, 50g altı
News Sentiment9.0güçlü buy konsensüsü (92%)
Council Score 4 / 6 Bullish

6 yatırımcı çerçevesi. 4 bullish (Ray Dalio, Klarman, Buffett, Munger), 1 bearish (Ken Griffin), 1 neutral (Jim Simons).

Nasıl hesaplanıyor? →
Ray Dalio macro · target upside +%32.7
Ken Griffin flow · 50g MA altında
Jim Simons quant · RSI 43
Klarman value · target upside +%32.7
Buffett quality · ROE skor 5/5
Munger valuation · target upside +%32.7
Munger's Mindset karakter & balance sheet lens
Undervalued

Kaliteli iş, indirimli fiyat.

Nasıl hesaplanıyor? →
Financial HealthModerate
Margin of SafetyStrong
Interest CoverageAdequate
ROIC vs WACCHealthy
Teknik Seviyeler · Bilanço öncesi konum

Hisse hangi seviyelerle test ediliyor?

RSI(14)
43.1 RSI 43.1 momentum zayıf, 50g altında
MACD
-2.20 fiyat 50g altında — direnç baskın
50g MA
$507 hisse %2.2 altında — kısa vadeli direnç
200g MA
$548 hisse %9.6 altında — uzun vadeli baskı
Hacim (10g)
+%25 artış — bilanço öncesi pozisyonlama
Direnç
$658
Analyst median target — kırılırsa upgrade trigger
Mevcut
$495
Bilanço öncesi pozisyon
Destek
$466
Invalidation — bu altı kapanış teknik kırılma
Patern
Range
$466-$658 bant — bilanço breakout/breakdown tetikleyici

Geçmiş Performans

Mastercard son 8 çeyrekte beklentiyi geçti.

BEAT
Q2 FY25
$4.15 vs $4.03 est · -%1.2
BEAT
Q3 FY25
$4.38 vs $4.32 est · -%0.3
BEAT
Q4 FY25
$4.76 vs $4.24 est · -%0.9
BEAT
Q1 FY26
$4.60 vs $4.41 est · -%1.5

Q1 (30 Nisan 2026): EPS $4.60 vs $4.41 est[FMP], +%4.3 beat. D+1 hareketi: -%1.5[FMP D+1]. Beat'e rağmen düşüş — piyasa rehbere tepki verdi, rakam değil.

Üç senaryo: ne olabilir?

Consumer Payments %35 altı

Q1: EPS $4.60 vs $4.41 beat[FMP], hisse -%1.5 D+1[FMP]. Sachin Mehra Q1 transcript: "As it relates to our expectations for the second quarter of 2026, year-over-year net revenue growth is expected to be at the low end of low double digits range on a currency-neutral basis, excluding inorganic activity."[Sachin Mehra].

"2026'nın ikinci çeyreğine ilişkin beklentilerimize göre, yıllık bazda net gelir büyümesinin, inorganik faaliyetler hariç, kurdan arındırılmış bazda düşük çift haneli aralığın alt ucunda olması bekleniyor."

— Sachin Mehra, CFO · Q1 FY26 Earnings Call · 30 Nisan 2026
Backlog konsantrasyonu

Q1 earnings call'da RPO/backlog konsantrasyonu açıklanmadı.

CapEx şoku

Q1 CapEx $154.0M[FMP cashflow]. Q1 op margin %58.4[FMP op margin] — Q4'da bu seviye CapEx revize riskine duyarlı.

Çerçeve · Pozisyon disiplini

Veri geldikten sonra: 3 senaryo, 3 pencere

Tavsiye değil — bilanço gecesi için yapısal çerçeve. Karar disipliniyle senin.

Senaryo A · Beat
Q4 EPS > $4.80 + Consumer Payments ≥ %10
Eşik: EPS > $4.80[FMP est] ve Consumer Payments ≥ %10[Sachin Mehra transcript].
Hedef: Median target $658[FMP target] üstüne kırılma; high target $739[FMP] üst sınır.
Senaryo B · In-Line
EPS ≈ $4.80 + Consumer Payments %10-10
Eşik: EPS ≈ $4.80[FMP est], Consumer Payments %10-10[Sachin Mehra transcript], Q4 CapEx < $154.0M[FMP].
Hedef: Mevcut $495[FMP] ile median $658[FMP] bandında konsolidasyon.
Senaryo C · Miss
EPS < $4.66 veya Consumer Payments < %35 veya CapEx ≥ $154.0M
Eşik: EPS < $4.66[FMP est×0.97] veya Consumer Payments < %35[Sachin Mehra guidance lower minus 2].
Hedef: Mevcut $495 SMA200 $548[FMP] altında, reddi sürerse $466[derived] destek aktive olur.
Boyutlandırma
Earnings volatilite → maks portföy %1-2. Bilanço bekleme bahşi değil, pozisyon emaneti.
Zamanlama
IV crush bilanço sonrası 24 saatte. Premium düşüşü beklemek opsiyonu spot'a tercih ettirir.
Kademe
Tek seferde değil 3'e böl: ilk tepki, 24 saat sonra, Cuma kapanışı sonrası.

Piyasa Görünümü

9 analist ne diyor?

Wall Street Konsensüs
$658
12 aylık medyan hedef fiyat (+%32.7 yukarı potansiyel)
36
BUY
3
HOLD
0
SELL
Risk Yönetimi
$466
Invalidation seviyesi — kritik destek eşiği
$507 · 50-günlük MA (altında, -%2.2)
$548 · 200-günlük MA (altında, -%9.6)
IV Crush riski (bilanço öncesi şişen opsiyon primlerinin aniden düşmesi): Bilanço öncesi opsiyon primleri şişmiş.
Verdict · MA Q4 FY26
B

5 dakikada okudun. Perşembe akşamı sayılar geldiğinde — neye baktığını biliyorsun.

Veri gece gelir. Çerçeve şimdi hazır.

Veri Perşembe akşamı gelir. Yapı bu sayfada hazır: Q4 EPS eşiği $4.80[FMP], Consumer Payments rehberi %10-10[Sachin Mehra], CapEx eşiği "$154.0M altı". Üç çıpa, üç senaryo.

Karşılaştırma Stock Expert AI bugün ücretsiz — kredi kartı gerekmez.

3 abonelik. 1 platform.

Seeking Alpha $299/yr — analyst opinions + earnings coverage TipRanks $360/yr — Smart Score (1-10) + analyst consensus + insider trades Trendspider $400/yr — AI pattern detection + automated TA + multi-timeframe alerts

Fiyatlar Nisan 2026 itibarıyla. Kaynaklar: seekingalpha.com/subscriptions · tipranks.com/pricing · trendspider.com/pricing

Stock Expert AI bugün ücretsiz — kredi kartı gerekmez. Council 7-lens analiz + MoonshotScore 9-faktör + Insider tracker + Teknik seviyeler — tek platformda, her hisse için.

Neler ücretsiz, bak MA dossier →

Eğitim aracıdır, yatırım tavsiyesi değildir. Geçmiş performans gelecek sonuçları garanti etmez.

Takvim

Katalist Takvimi · 90 gün ileri bakış

30 Tem 2026EARNINGSQ4 FY26 sonuçları (kapanış sonrası) + earnings call
31 Tem 2026PRICEBilanço sonrası ilk işgünü — 200gMA testi + IV crush
13 Eyl 2026FILING10-Q son tarih — segment kırılımı + RPO detay (SEC kuralı: çeyrek sonu + 45 gün)
~30 Eki 2026EARNINGSQ1 FY27 (sonraki çeyrek, tarih FMP'de henüz scheduled değil)

VERİ BOŞLUĞU: FMP /stable/calendar feed'inde olmayan event'ler — Investor day, analyst day, ürün lansmanları, regülatif tarihler. Bunlar şirketin IR sayfası scrape'i veya manuel takvim ekleme gerektirir.

Sıkça Sorulan Sorular

MA bilanço önizlemesi neleri kapsıyor?

Bu Mastercard Incorporated (MA) bilanço önizlemesi analist konsensüsünü, kritik katalizörleri ve telekonferansta izlenmesi gerekenleri kapsar.

Yatırımcılar MA bilançosunda nelere dikkat etmeli?

Mastercard Incorporated (MA): Konsensüs hisse başı kâr, gelir beklentisi, segment büyüme oranları ve yönetim yorumlarının tonu — kaynaklı tam döküm bu sayfadadır.

Bu sayfadaki rakamlar nereden geliyor?

Mastercard Incorporated (MA): Rakamlar Financial Modeling Prep (FMP) temel verileri ve konsensüs tahminleri ile resmi bilanço telekonferans transkriptlerinden gelir; türetilmiş metrikler kaynağıyla birlikte etiketlenir.

Bu bir al ya da sat tavsiyesi mi?

Mastercard Incorporated (MA): Hayır. Bu sayfa eğitim amaçlı bir araştırmadır, yatırım tavsiyesi değildir. Analist konsensüsünü ve şirket verilerini özetler; yatırım kararı öncesi lisanslı bir finansal danışmana başvurun.

Daha fazla bilanço çözümü